Мировой рынок: зимняя пауза продолжается

Мировой рынок: зимняя пауза продолжается
Алексей Жуков
Опубликовано в №2 (130), февраль

Зима в Северном полушарии близится к концу. Шансы на урожайный год увеличиваются с каждым днем. Большинство экспертов ожидает роста производства зерна и масличных. Трейдеры не рискуют играть на повышение, не имея для этого веских оснований. Впрочем, и предложение вследствие прошлогодней засухи ограничено. Поэтому цены остаются стабильными. По итогам января Продовольственная и сельскохозяйственная организация Объединенных Наций (FAO) оставила без изменения мировой индекс цен на продовольствие. Он по-прежнему составляет 210 пунктов и остается на уровне зимы-2011/12.

Зерновые: хорошие виды на урожай

Озимые переносят холодное время лучше, чем год назад, когда в Европе и России свирепствовали сильные морозы, значительно проредившие посевы пшеницы и других культур. В нынешнем году зима обходится без экстремальных погодных явлений.

Посевные площади под озимыми остались на прежнем уровне. Потери в мировых масштабах незначительны: только Россия заявила о возможном списании 1,5–2 млн га. На основании этих данных эксперты и прогнозируют рост производства. Правда, его будут сдерживать последствия засухи-2012. В ряде регионов Северной Америки и на юге России отмечается недостаточное накопление влаги. Первые оценки урожая будут даны через пару месяцев, пока же в балансовых отчетах фигурируют цифры практически завершившегося 2012/13 маркетингового года (МГ).

В итоге Министерство сельского хозяйства США внесло лишь минимальные коррективы в прогноз производства пшеницы в 2012/13 МГ. Эксперты ведомства оценивают производство культуры в 653,61, ее предложение на рынке — в 850,15, а потребление — в 673,43 млн т. Итоговые запасы снизятся на 20 млн т.

Объем предложения грубого зерна, в том числе кукурузы, увеличен на 2,1 млн т (до 1 288,5 млн т) по сравнению с предыдущим балансовым отчетом. Потребление составит 1 142,25 млн т, а итоговые запасы сократятся на 18 млн т. Основанием для увеличения прогнозного показателя стала новая оценка урожая в Бразилии. Похоже, что в 2012/13 МГ страна установит новый рекорд по сбору кукурузы — 76 млн т, что на 3,3 млн т больше, чем в 2011/12 МГ, когда был также зафиксирован самый высокий показатель за всю историю.

Ситуация на рынке зерновых остается более-менее стабильной. Главным источником недорогой пшеницы остается Индия. Правительство разрешило экспортировать еще 5 млн т. Оно избавляется от запасов, которые на 1 февраля составляли 30,8 млн т. В прошлом году Индия собрала рекордный урожай пшеницы — 93,9 млн т — сразу после засухи 2011 года. В 2013-м в стране также планируют получить немало зерна (92,3 млн т).

Азиатское государство успешно заменило на мировом рынке Россию и Украину, которые де-факто прекратили экспорт пшеницы, хотя и не покинули рынок зерна, продавая другие культуры. Россия даже понизила прогноз экспорта с 15 до 14 млн т. Кроме того, в правительстве рассматривается проект временной отмены импортных пошлин на отдельные виды зерна, чтобы сдержать рост внутренних цен.

Осенью в ЕС и США котировки зерновых достигли очень высоких значений. Вероятно, трейдеры рассчитывали, что после того, как сократится «пшеничный» поток из Причерноморья, они смогут продавать зерно по своим ценам. Однако открытие индийского экспорта разрушило эти планы. Кроме того, оказали влияние проблемы мировой экономики и оптимистичные перспективы нового урожая. В итоге на европейских и американских площадках произошла корректировка. Цены снизились и в течение января не превышали 300–310 долларов за тонну твердой пшеницы. Примечательно, что появление балансового отчета Министерства сельского хозяйства США 8 февраля 2013 года не вызвало сколь-нибудь значительной реакции бирж.

На Чикагской товарной бирже со 2 по 31 января цена фьючерсных контрактов на ближайшие поставки пшеницы увеличилась на 3,21 %, до 286,42 доллара США/т, овса — на 7,30 %, до 248,02 доллара США/т, кукурузы — на 7,20 %, до 291,52 доллара США/т. За тот же период на Парижской срочной бирже котировки фьючерсов на поставки мукомольной пшеницы снизились на 1,39 %, до 247,75 евро/т, кукурузы — на 0,94 %, до 236 евро/т, пивоваренного ячменя — на 1,41 %, до 245,25 евро/т. В Лондоне фуражная пшеница выросла в цене на 3,06 %, до 212,3 фунта стерлингов за тонну. Дополнительное снижение цен отмечалось на всех площадках в первую неделю февраля. Зерновой индекс FAO в январе опустился до 247 пунктов (–1,1 % к прошлому месяцу).

Масличные: в ожидании соевых рекордов

Ситуация на рынке масличных остается без изменений: дефицит поставок сои по-прежнему ощущается. Хотя ситуация и начинает меняться к лучшему. Так, в Бразилии будет собрано 84,4 млн т (в 2011/12 МГ урожай составил всего 66,4 млн т). Даже засуха в Аргентине, где в регионах сева сои содержание влаги в почве на 15–20 % ниже нормы, пока не способна поколебать рекорд. Несмотря на то, что местные эксперты понизили оценку на 5 млн т (до 50 млн т), тем не менее, это все равно на четверть больше, чем в предыдущем МГ.

По сравнению с ноябрьским отчетом Всемирный зерновой совет (IGC) повысил прогноз производства сои на 4 млн т. Теперь он равен 271, а потребление — 265 млн т. По итогам года IGC предполагает даже увеличение запасов сои на 6 млн т. Министерство сельского хозяйства США прогнозирует производство сои на уровне 269,5, подсолнечника — 36,4, а масличных в целом — 466,9 млн т.

Правда, несмотря на хорошие перспективы и отсутствие плохих новостей из США, цены все равно поднялись, что связано с сокращением объемов производства пальмового масла. Впрочем, влияние данного фактора в перспективе может быть нивелировано ростом в секторе кокосового масла.

Цена фьючерсных контрактов на ближайшие поставки соевых бобов на Чикагской товарной бирже со 2 по 31 января увеличилась в среднем на 4,48 %, до 539,58 доллара США/т, соевого шрота — на 4,74 %, до 426,40 доллара США/т, соевого масла — на 4,63 %, до 1 165,36 доллара США/т. Рапсовые фьючерсы в Париже поднялись на 8,15 %, до 484,50 евро/т.

Масличный индекс FAO приплюсовал 4,4 %, добравшись до 205 пунктов. В перспективе можно ожидать его снижения.

Сахар: на пике предложения

Цены на сахар будут снижаться. Профицит предложения в 2012/13 МГ составит не менее 6,2 млн т, при том что в 2011/12 МГ запасы уже увеличивались на 7 млн т.

Мировое производство сладкого продукта составит 177,6, потребление — 171,4 млн т. В следующем МГ, который начинается в апреле, показатели вырастут еще значительнее. Ожидается, что в 2013/14 МГ Бразилия произведет 38,5 млн т сахара, что на 2,4 млн т больше, чем в завершающемся МГ. Все это будет способствовать дальнейшему снижению цен.

В 2012 году в России производство сахара-песка сократилось на 22,4 %. Напомним, что начиная с 2008 года выпуск данного вида сладкого продукта постоянно (за исключением 2011 года) снижался. Эксперты связывают падение производства с плохими погодными условиями, но нельзя исключать и влияние ценовой ситуации в мировых масштабах, когда импорт оказывается дешевле. Кроме того, потребление сахара в России превышает рациональную норму, поэтому также нельзя исключать, что нация начинает внимательнее следить за своим здоровьем.

Площади под сахарной свеклой в России будут сокращаться. Союзроссахар ожидает, что в этом году будет засеяно 1,047 млн га, или на 8,4 % меньше, чем в 2012-м, и на 19 % меньше, чем в 2011-м. Происходит перераспределение посевных площадей: они увеличиваются в Республике Башкортостан, Алтайском крае, Брянской, Липецкой, Тульской и Ростовской областях, а сокращаются на юге страны.

В Казахстане также наблюдается сокращение производства и сахарной свеклы, и сахара. Таким образом, главными конкурентами белорусских заводов на экспортных рынках снова становятся не местные производители, а поставщики сладкого продукта тростникового происхождения.

На Нью-йоркской товарно-сырьевой бирже 31 января цена ближайшего контракта на поставку сахара-сырца составила 414,03 доллара США/т. Стоимость белого сахара на Лондонской бирже достигла 499,4 доллара США/т. Средняя 15-дневная цена Международной организации по сахару на 11 февраля составила 410,5 доллара США/т, или на 3,3 % меньше, чем 16 января. «Сладкий» индекс FAO снизился на 2,2 %, до 268 пунктов.

Мясо: Россия защищает рынок

Россия осуществила свою угрозу: 11 февраля Россельхознадзор запретил импорт говядины и свинины, содержащих рактопамин. Данный гормональный стимулятор роста запрещен в России, но его использование допускается в США и некоторых других странах, например Бразилии. При этом сертификационные органы не выдают удостоверения, подтверждающие наличие или отсутствие следов препарата в мясе. Ранее Россельхознадзор направлял США предупреждение и просьбы предоставить документы, подтверждающие отказ от применения рактопамина.

Учитывая достаточно широкое применение в мире указанного препарата, а также отсутствие прецедентов по ограничению поставок мяса, полученного с его использованием, данная претензия Россельхознадзора является, скорее всего, мерой нетарифного регулирования рынка. Напомним, что осенью в России отмечалось значительное снижение цен на свинину. Отчасти это было обусловлено внутренними причинами, отчасти — ростом поставок в рамках ВТО. Ценовая ситуация на мировом рынке свинины также складывается не лучшим образом (табл. 1). На нее оказывает влияние неготовность 17 из 27 стран ЕС к введению новых норм содержания свиноматок, что приводит к увеличению объемов забоя и снижению стоимости мяса. Ограничения позволят сократить предложение дешевого импорта, что поможет стабилизировать цены внутри России.

Ростом ввоза мяса озабочены и украинские производители. Они обратились с просьбой к правительству страны ввести квоты на импорт свинины и птицы, а также по возможности увеличить таможенные пошлины на эти виды продовольствия. В качестве аргумента животноводы приводят данные о почти двукратном росте объемов ввоза свинины и мяса птицы.

Некоторую поддержку российские и украинские производители могут получить из ЕС. Евросоюз рассматривает меры по сокращению экспортных дотаций. В частности, субсидирование замороженной курятины может сократиться с 21,79 до 10,85 евро/ц.

В целом, мировые цены на мясо тяготеют к снижению. Мясной индекс FAO незначительно уменьшился, до 178 пунктов.

Продовольственная инфляция набирает обороты

В январе 2013 года неурожай начал оказывать давление на продовольственный рынок. Розничные цены в России выросли на 1,2 %. В Украине уменьшение индексов, наблюдавшееся в течение предыдущих шести месяцев, сменилось увеличением, пусть и незначительным — на 0,3 %. Цены на продовольствие в Беларуси по-прежнему растут опережающими темпами по сравнению с соседями: индекс потребительских цен на продукты питания за январь увеличился на 1,5 %.

В нашей стране наибольший прирост зафиксирован на овощи (14,3 %), картофель (8,6 %) и фрукты (7,7 %). На 2,8 и 2,6 % соответственно подорожали мука и макаронные изделия. Снижения цен не наблюдалось ни по одной позиции, лишь на растительное масло они выросли всего на 0,1 % (табл. 2).

В России (табл. 3) также заметнее всего подорожала плодоовощная продукция — на 7,4 %. Хлеб и хлебобулочные изделия поднялись в цене на 1,1, макароны — на 1,4 %. Падение стоимости свиней для убоя в конце 2012 года пока маскирует удорожание кормов в розничной цене мяса и птицы. Она уменьшилась на 0,3 %. В последующие месяцы рост потребительских цен может продолжиться.

В Украине на 6,4 % подорожали овощи, а растительное масло подешевело на 2,2 %. По остальным позициям изменения не превысили 0,5 %.

Период ожидания продолжается

Похоже, мировой рынок продовольствия ожидает еще один месяц относительной стабильности. Хорошая весна и мягкое лето без экстремальных погодных явлений спровоцируют падение цен. Это будет отвечать и настроениям потребителей, которые не обладают безграничными финансовыми ресурсами при текущем положении дел в мировой экономике.

Российский рынок в течение ближайших месяцев будет переживать рост цен на продукцию животноводства. Его фундаментальная причина — дефицит дешевых кормов после засухи 2012 года, а также сокращение прибыльности ряда отраслей под давлением импорта и роста себестоимости. Правительство РФ постарается стабилизировать ситуацию. Некоторые меры уже предпринимаются, в частности, отменяются импортные пошлины на зерно. Снижения цены на российском рынке можно ожидать через полгода — свою роль сыграют сезонные факторы.

 

Другие материалы рубрики
Мировое молоко: цены взлетают ракетой
Алексей Жуков
Опубликовано в №9 (173), сентябрь

Молочный ценовой индекс FAO по итогам августа подскочил сразу на 8,6 %, до 154,6 %. Однако, считая будущие барыши, стоит помнить, что запасы основных продуктов еще очень велики и в перспективе могут ненадолго обвалить цены.

Алексей Жуков
Опубликовано в №11 (163) ноябрь
Теги:

Темпы роста мировых цен на продовольствие увеличиваются. По итогам октября FAO повысила свой индекс на 3,9 %, до 162 пунктов. Эксперты отмечают рост цен на зерновые, масличные, сахар, молоко. Стоимость мяса стабильна. Мясной...

Сербская еда
Опубликовано в №11 (187), ноябрь

Сельское хозяйство — важная часть сербской экономики: экспортный потенциал АПК оценивается экспертами в 12 млрд евро в год. В новом обзоре «БСХ» — устройство АПК в Сербии, цены на продукты...

Мировые рынки: предел ценового терпения
Алексей Жуков
Опубликовано в №9 (161) сентябрь
Теги: рынки

Темпы падения мировых цен на сельхозпродукцию увеличились. По итогам августа FAO зафиксировала самое резкое снижение мирового индекса цен на продовольствие за последние семь лет. Теперь на рынок оказывают влияние не только рост...

Молоко на грани кипения
Антон Кузнецов
Опубликовано в №9 (137), сентябрь

Мировой рынок молока оживился. Активизация покупателей спровоцировала рост, который коснулся практически всех категорий продуктов. А отдельные позиции дорожали довольно быстрыми темпами. Тенденция может смениться только после...

Мировой рынок: все дешевле и дешевле
Алексей Жуков
Опубликовано в №5 (157), май

Мировые цены на продовольствие продолжают снижаться. Индексы уверенно стремятся к значениям 2009 года. Правда, если шесть лет назад цены падали на фоне финансового кризиса, то теперь их тянут вниз хорошие урожаи, валютные колебания и...

Комментарии
Войти как